Знаток Финансов

Усилена защита интересов инвесторов при брокерском обслуживании

Обзор документа

Установлены единые требования к правилам осуществления брокерской деятельности при совершении операций с имуществом клиента брокера. Они распространяются на профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих брокерскую деятельность.

Брокер, для которого установлено числовое значение норматива достаточности собственных средств, равное коэффициенту 1,5 (клиентский брокер), для исполнения поручений своих клиентов может привлекать только брокера, являющегося участником торгов и участником клиринга (прайм-брокер).

Клиентский брокер принимает от клиентов поручения только 2 видов. Первый — предусматривающие сделки на организованных торгах, по итогам которых осуществляется клиринг. Второй — предусматривающие сделки не на организованных торгах, если обязательства из сделок подлежат клирингу с участием центрального контрагента или сделки являются договорами репо.

Средства, поступившие клиентскому брокеру от клиента по договору о брокерском обслуживании для совершения сделок с ценными бумагами и (или) для заключения договоров, являющихся производными ФИ, передаются прайм-брокеру. Передача осуществляется не позднее рабочего дня, следующего за днем поступления средств на специальный брокерский счет клиентского брокера.

При получении требования клиента о возврате средств клиентский брокер направляет соответствующее требование прайм-брокеру не позднее рабочего дня, следующего за датой получения требования.

Клиентский брокер возвращает клиенту средства со специального брокерского счета не позднее рабочего дня, следующего за датой их поступления на такой счет.

Клиентский брокер не вправе требовать от прайм-брокера возврата средств клиента, если клиентский брокер не получил требования. Исключение — удовлетворение требований клиентского брокера к клиенту в соответствии с договором, а также исполнение обязанности по уплате за счет клиента обязательных платежей.

Прайм-брокер ведет раздельный учет средств клиентского брокера и средств клиентов последнего.

Указание вступает в силу по истечении 10 дней после официального опубликования в «Вестнике Банка России».

Для просмотра актуального текста документа и получения полной информации о вступлении в силу, изменениях и порядке применения документа, воспользуйтесь поиском в Интернет-версии системы ГАРАНТ:

Как обезопасить активы

Если брокер теряет лицензию или банкротится, инвесторы не должны терять свои активы — они должны сохраняться в депозитарии, а потом их можно перевести к другому брокеру. Но бывали случаи, когда при проблемах брокера или из-за мошенничества его сотрудников инвесторы теряли деньги и ценные бумаги.

Вот что можно сделать, чтобы снизить риск.

Сотрудничайте с крупными брокерами. Маловероятно, что у брокера из топ-10 или топ-20 по числу клиентов или объему клиентских операций возникнут проблемы вроде потери лицензии или банкротства. Список крупнейших брокеров есть на сайте Московской биржи и обновляется каждый месяц.

Не держите все средства у одного брокера. Крупный капитал разумно разделить между счетами у разных брокеров. Учтите, что у брокеров, входящих в состав госбанков, надежность примерно одинаковая: им вряд ли грозит отзыв лицензии, поэтому делить активы между несколькими государственными брокерами необязательно.

Часть денег можно вложить через иностранного брокера. Так вам будет доступно больше ценных бумаг, а главное — счет может быть застрахован.

Берите брокерские отчеты и выписки из депозитария. Хотя бы иногда — например, раз в квартал — запрашивайте у брокера отчет о сделках и выписку из депозитария, в которой перечислены все ваши ценные бумаги. Эти документы пригодятся, если брокер перестанет работать.

Не храните много свободных денег на счете. Считается, что при проблемах брокера шансов выжить больше у ценных бумаг, а не у денег на брокерском счете. Не стоит держать большие суммы на брокерских счетах и ИИС, не вкладывая их в ценные бумаги.

Запретите брокеру одалживать ваши активы. Многие брокеры берут в долг ценные бумаги инвесторов, чтобы другие участники рынка могли играть на понижение. Зачастую вполне реально запретить брокеру брать ваши активы, но тогда могут повыситься брокерские комиссии или вы сами не сможете торговать с плечом и совершать короткие продажи.

Откройте сегрегированный счет. Если будете следовать простым правилам выше, почти наверняка все будет хорошо. Если же вам этого мало, то знайте, что Московская биржа позволяет брокерам открывать обособленный счет для клиентов.

Такой счет лучше обычного защищен от банкротства брокера, хоть и не гарантирует безопасность в случае мошенничества. Но не все брокеры предлагают такую услугу. Кроме того, за обслуживание обособленного счета могут просить несколько тысяч рублей в месяц или больше — большинству инвесторов это не подойдет.

Добавить комментарий